Решения по потребительскому кредитованию
Банк России скорректировал макропруденциальные лимиты (МПЛ) для необеспеченных потребительских кредитов без лимита кредитования, а также для нецелевых займов под залог недвижимости и автомобилей. Изменения вступают в силу с IV квартала 2026 года. Лимиты по необеспеченным займам с кредитным лимитом оставлены без изменений. Макропруденциальные надбавки в данном сегменте не пересматривались.
Рост портфеля необеспеченных потребкредитов во II квартале 2026 года достиг 2,8%. Основной вклад внесло увеличение выдач наличными, что регулятор связывает с реализацией отложенного спроса на фоне снижения процентных ставок. Доля проблемной задолженности остается стабильной: 13,2% от портфеля на 1 июля 2026 года против 13,1% на 1 апреля 2026 года. Опережающие индикаторы качества обслуживания демонстрируют улучшение. Например, доля задолженности с просрочкой более 30 дней на третий месяц после выдачи составила 0,7% для кредитов наличными, оформленных в апреле 2026 года, и 2,4% для кредитных карт. По сравнению с апрелем 2025 года снижение составило 0,9 процентного пункта в обоих случаях.
Несмотря на улучшение индикаторов, сохраняются риски ухудшения платежной дисциплины при замедлении роста реальных доходов граждан. Для ограничения накопления рисков регулятор снизил МПЛ на выдачу самых рискованных займов — с высокой долговой нагрузкой заемщиков и на продолжительные сроки. Так, для кредитов с показателем долговой нагрузки (ПДН) выше 50% лимит на IV квартал 2026 года установлен на уровне 15% от объема выдач. Для займов с ПДН свыше 80% лимит составил 1%. Аналогичное ужесточение затронуло кредиты сроком от пяти лет — для них лимит сокращен до 1%.
Для предотвращения регулятивного арбитража значения МПЛ по нецелевым займам под залог недвижимости и автомобилей также приведены в соответствие с лимитами для необеспеченных ссуд. Аналогичная мера применена к займам микрофинансовых организаций (МФО). Сформированный макропруденциальный буфер на 1 июля 2026 года равен 7,8% от портфеля за вычетом резервов. Данный буфер может быть использован для поддержки банков в случае роста кредитных потерь.
Ипотечное кредитование и макропруденциальные лимиты
Значения МПЛ для ипотечных кредитов на готовое и строящееся жилье в многоквартирных домах, а также на кредиты для индивидуального жилищного строительства (ИЖС) оставлены без изменений на IV квартал 2026 года. Макропруденциальные надбавки по жилищным кредитам в многоквартирных домах также не корректировались. Во II квартале 2026 года ипотечный портфель в сегменте многоквартирного жилья показал рост на 2,2% квартал к кварталу. Повышенный спрос в июне 2026 года был обусловлен ожиданиями изменения условий программы «Семейная ипотека». Портфель кредитов на ИЖС увеличился на 3,2%.
Качество обслуживания ипотеки сохраняется на высоком уровне. Доля ссуд с просрочкой более 30 дней на девятый месяц после оформления составила 0,6% для выдач октября 2025 года, что на 0,5 процентного пункта ниже, чем по выдачам октября 2024 года. В структуре новых выдач доля рискованных кредитов невелика. Во II квартале 2026 года займы с ПДН свыше 80% заняли 4% выдач, тогда как годом ранее этот показатель равнялся 6%. Кредиты с первоначальным взносом не более 20% составили 1%, сократившись с 5% во II квартале 2025 года. В секторе ИЖС доля кредитов заемщикам с ПДН свыше 50% снизилась до 37% с 49% годом ранее.
Макропруденциальный буфер капитала по жилищным кредитам в многоквартирных домах на 1 июля 2026 года составил 1,4% от портфеля за вычетом резервов. Это позволяет покрыть возможные потери банков при реализации стрессового сценария.
Регулирование в сегменте автокредитов
Банк России ужесточил МПЛ по целевым автокредитам на IV квартал 2026 года. Надбавки для кредитов, обеспеченных залогом транспортных средств, не менялись. Темп роста портфеля автокредитов стабилизируется: во II квартале 2026 года прирост составил 1,7%, что сопоставимо с 1,6% в I квартале. Доля проблемной задолженности зафиксирована на отметке 4,5% от портфеля на 1 июля 2026 года. Макропруденциальный буфер капитала достиг 2,5% от портфеля за вычетом резервов.
Ужесточение затронуло кредиты заемщикам с высокой долговой нагрузкой. МПЛ для ссуд с ПДН свыше 50% сокращен с 25% до 20% от объема выдач. Для займов с ПДН свыше 80% лимит снижен с 5% до 1%. Регулятор отметил, что фактическая доля таких кредитов в выдачах банков (15% и 1% соответственно) ниже новых предельных значений, поэтому доступность автокредитования не уменьшится.
Прочие макропруденциальные меры
Надбавка к коэффициентам риска на прирост требований к крупным компаниям с повышенной долговой нагрузкой сохранена на уровне 100%. В марте — мае 2026 года такие компании наращивали долг медленнее, чем корпоративный сектор в целом: 2,1% против 3,8%. К 1 июля 2026 года банки накопили макропруденциальный буфер в размере 74 млрд рублей. Надбавки по корпоративным кредитам в иностранной валюте не пересматривались, так как их берут в основном экспортеры с достаточным объемом валютной выручки. Валютизация портфеля корпоративных ссуд и облигаций снизилась на 0,8 процентного пункта до 11,8%.
Национальная антициклическая надбавка оставлена на уровне 0,5 процентного пункта к нормативам достаточности капитала. Признаков кредитного перегрева в экономике не зафиксировано. Показатель достаточности капитала банковского сектора на 1 июля 2026 года восстановился до 14,1%. Запас капитала признан достаточным для обеспечения устойчивого финансирования экономики в период 2026–2028 годов.